A Honeywell (Nasdaq: HON) e a Air Products (NYSE:APD) anunciaram a aquisição, por parte da Honeywell, da divisão de processo e equipamentos de gás natural liquefeito (GNL) da Air Products no montante de R$9,76 bilhões (equivalente a 1,81 bilhão de dólares). Isso representa aproximadamente trezes vezes o EBITDA estimado para 2024.

Como resultado da aquisição, a Honeywell poderá oferecer aos clientes uma solução abrangente e de primeira linha para gerenciar sua jornada de transformação energética. A nova oferta abrangerá pré-tratamento de gás natural e liquefação de última geração, utilizando tecnologias de automação digital unificadas nas plataformas Honeywell Forge e Experion. Esta solução de serviço permitirá uma gestão eficiente, confiável e otimizada de ativos de gás natural, proporcionando um valor e suporte inigualável.

Atualmente, a Honeywell fornece uma solução de pré-tratamento atendendo clientes de GNL em todo o mundo. O empreendimento complementar de tecnologia e equipamentos de processamento de GNL da Air Products consiste em um portfólio abrangente, incluindo projeto e fabricação interna de trocadores de calor bobinados (CWHE, na sigla em inglês) e equipamentos relacionados. Os CWHEs fornecem o maior rendimento de gás natural em um único trocador com uma área pequena e operações robustas, confiáveis e seguras tanto onshore quanto offshore.

"Enquanto o mundo continua a construir a infraestrutura energética do futuro baseada em energias renováveis, o gás natural é um combustível de transição crucial, acessível e que apresenta baixos índices de emissões, que ajudará a satisfazer as crescentes e dinâmicas exigências energéticas globais", afirmou Vimal Kapur, Presidente e CEO da Honeywell.

“Esta aquisição altamente complementar fortalecerá ainda mais nosso portfólio de transição energética, e a tecnologia CWHE da Air Products expandirá imediatamente nossa base instalada – criando novas oportunidades para aumentar o crescimento em serviços de pós-venda e digitalização por meio de nossa plataforma Honeywell Forge”, acrescentou Kapur.

“A decisão de vender o nosso negócio de tecnologia e equipamento de permutadores de calor de GNL reflete o foco contínuo da Air Products na sua estratégia de dois pilares – fazer crescer o nosso principal negócio de gás industrial, assim como as tecnologias e equipamentos relacionados, e ser pioneira no fornecimento de hidrogênio limpo em larga escala para descarbonizar os setores de transporte industrial e pesado", disse o presidente, presidente e CEO da Air Products, Seifi Ghasemi. "O GNL faz parte de um grande negócio e está no seu maior crecimento, graças ao excelente trabalho de nosso pessoal, e eles estarão em boas mãos para avançar como parte do portfólio de tecnologias relacionadas da Honeywell."

O mercado de GNL quadruplicou nos últimos 20 anos e a previsão é que duplique nas próximas duas décadas, impulsionado pela procura nos principais mercados finais, incluindo energia e centros de dados, de acordo com pesquisas da indústria.

Ken West, presidente e CEO do segmento de Soluções de Energia e Sustentabilidade (ESS) da Honeywell, disse: "A integração desta equipe talentosa e as tecnologias proprietárias adquiridas permitirão que a Honeywell UOP traga uma gama completa de soluções e serviços escaláveis que ajudam nossos clientes globais a navegarem na complexa jornada rumo a práticas energéticas mais sustentáveis e eficientes."

O negócio de GNL da Air Products tem aproximadamente 475 funcionários com sede em Allentown, Pensilvânia, e uma fábrica de 36.000 metros quadrados em Port Manatee, Flórida, nos Estados Unidos, onde são fabricados CWHEs de todos os tamanhos.

Esta é a quarta aquisição que a Honeywell anuncia este ano como parte de sua estratégia de investimento de capital. A empresa está focada em aquisições de alto retorno que impulsionarão o crescimento futuro de todo o seu portfólio, que está alinhado com as três megatendências atraentes da automação, o futuro da aviação e a transição energética.

Esta transação, que se espera que aumente o lucro por ação ajustado no primeiro ano completo de propriedade, não está sujeita a quaisquer condições de financiamento e deverá ser concluída antes do final do ano, sujeita às condições habituais de fechamento, incluindo o recebimento de certas aprovações regulatórias.

Anderson Silva (anderson.silva@edelman.com)